Định nghĩa lạm phát là gì - Nguyên nhân của tỷ lệ lạm phát và cách chống lại các tác động

Tại sao sự khác biệt lớn về giá? Một từ: Lạm phát. Giống như lão hóa hoặc tăng cân, ảnh hưởng của lạm phát là dần dần và sâu sắc. Lạm phát gia tăng theo thời gian và khi chúng ta tiếp tục thói quen chi tiêu và tiêu dùng bình thường, giá tiêu dùng tăng gần như không thể chấp nhận được dường như không tạo ra sự khác biệt lớn trong tài chính hàng ngày của chúng ta - điều đó có nghĩa là nó quá thường xuyên đánh giá thấp.

Nhưng ảnh hưởng của lạm phát là rất lớn. Và nó không chỉ ảnh hưởng đến các lĩnh vực như tiền lương của chúng tôi và chi phí mua nhà mới. Lạm phát tấn công chúng ta từ mọi góc độ. Giá thực phẩm tăng, giá vận chuyển tăng, giá xăng tăng và chi phí của nhiều hàng hóa và dịch vụ khác tăng vọt theo thời gian. Tất cả những yếu tố này làm cho bạn hoàn toàn cần thiết rằng bạn tính đến những tác động to lớn mà lạm phát có thể gây ra đối với khoản tiết kiệm dài hạn và khả năng tài trợ cho những năm nghỉ hưu vàng của bạn.

Làm thế nào bạn có thể làm điều đó? Trước tiên chúng ta hãy hiểu về lạm phát là gì và nguyên nhân chung của nó. Sau đó, chúng ta sẽ thảo luận về cách lạm phát có thể tác động đến chiến lược và phong cách đầu tư của bạn để đưa ra các quyết định tài chính dài hạn và thận trọng.

Lạm phát là gì?

Nói một cách đơn giản, lạm phát là sự gia tăng dài hạn của giá cả hàng hóa và dịch vụ gây ra bởi sự mất giá của tiền tệ. Mặc dù có những lợi thế đối với lạm phát mà tôi sẽ thảo luận sau trong bài viết này, trước tiên tôi muốn tập trung vào một số khía cạnh tiêu cực của lạm phát.

Vấn đề lạm phát phát sinh khi chúng ta trải nghiệm bất ngờ lạm phát không tương xứng với sự gia tăng thu nhập của người dân. Nếu thu nhập không tăng cùng với giá hàng hóa, sức mua của mọi người đã giảm một cách hiệu quả, điều này có thể dẫn đến nền kinh tế chậm lại hoặc trì trệ. Hơn nữa, lạm phát quá mức cũng có thể tàn phá tiết kiệm hưu trí vì nó làm giảm sức mua của tiền mà người tiết kiệm và nhà đầu tư đã vơ vét.

Nguyên nhân của lạm phát

Vậy chính xác điều gì gây ra lạm phát trong một nền kinh tế? Không có một câu trả lời duy nhất, đồng ý, nhưng có nhiều lý thuyết khác nhau, tất cả đều có vai trò trong lạm phát:

1. Cung tiền

Lạm phát chủ yếu được gây ra bởi sự gia tăng cung tiền vượt xa tăng trưởng kinh tế.

Kể từ khi các quốc gia công nghiệp chuyển khỏi tiêu chuẩn vàng trong thế kỷ qua, giá trị của tiền được xác định bởi lượng tiền tệ đang lưu hành và nhận thức của công chúng về giá trị của đồng tiền đó. Khi Cục Dự trữ Liên bang quyết định đưa nhiều tiền hơn vào lưu thông với tốc độ cao hơn tốc độ tăng trưởng của nền kinh tế, giá trị của tiền có thể giảm do nhận thức của công chúng thay đổi về giá trị của đồng tiền cơ bản. Do đó, sự mất giá này sẽ buộc giá tăng do thực tế là mỗi đơn vị tiền tệ hiện có giá trị ít hơn.

Một cách nhìn vào hiệu ứng cung tiền đối với lạm phát là cùng một cách các nhà sưu tập giá trị các mặt hàng. Một mặt hàng cụ thể càng hiếm thì càng phải có giá trị. Logic tương tự làm việc cho tiền tệ; càng ít tiền tệ trong cung tiền, tiền tệ đó sẽ càng có giá trị. Khi một chính phủ quyết định in tiền mới, về cơ bản họ sẽ giảm giá trị của số tiền đã lưu hành. Một cách kinh tế vĩ mô hơn để xem xét các tác động tiêu cực của cung tiền tăng là sẽ có nhiều đô la hơn theo đuổi cùng một lượng hàng hóa trong một nền kinh tế, điều này chắc chắn sẽ dẫn đến nhu cầu tăng và do đó giá cao hơn.

2. Nợ quốc gia

Chúng ta đều biết rằng nợ quốc gia cao ở Hoa Kỳ là một điều tồi tệ, nhưng bạn có biết rằng nó thực sự có thể đẩy lạm phát lên mức cao hơn theo thời gian? Lý do cho điều này là vì nợ của một quốc gia tăng lên, chính phủ có hai lựa chọn: họ có thể tăng thuế hoặc in thêm tiền để trả nợ.

Việc tăng thuế sẽ khiến các doanh nghiệp phản ứng bằng cách tăng giá để bù đắp mức thuế suất doanh nghiệp tăng. Ngoài ra, chính phủ nên chọn tùy chọn thứ hai, in thêm tiền sẽ dẫn trực tiếp đến việc tăng cung tiền, từ đó sẽ dẫn đến sự mất giá của tiền tệ và tăng giá (như đã thảo luận ở trên).

3. Hiệu ứng kéo theo nhu cầu

Hiệu ứng kéo theo nhu cầu nói rằng khi tiền lương tăng trong một hệ thống kinh tế (thường là trong nền kinh tế đang phát triển với tỷ lệ thất nghiệp thấp), mọi người sẽ có nhiều tiền hơn để chi tiêu vào hàng tiêu dùng. Sự gia tăng thanh khoản và nhu cầu đối với hàng tiêu dùng dẫn đến sự gia tăng nhu cầu về sản phẩm. Do nhu cầu tăng, các công ty sẽ tăng giá đến mức mà người tiêu dùng sẽ chịu để cân bằng cung và cầu.

Một ví dụ sẽ là sự gia tăng rất lớn nhu cầu của người tiêu dùng đối với một sản phẩm hoặc dịch vụ mà công chúng xác định là giá rẻ. Chẳng hạn, khi tiền lương tăng theo giờ, nhiều người có thể quyết định thực hiện các dự án cải tạo nhà. Điều này làm tăng nhu cầu đối với hàng hóa và dịch vụ cải thiện nhà sẽ dẫn đến việc tăng giá của thợ sơn nhà, thợ điện và các nhà thầu chung khác để bù đắp cho nhu cầu gia tăng. Điều này sẽ lần lượt tăng giá trên bảng.

4. Hiệu quả đẩy chi phí

Một yếu tố khác trong việc thúc đẩy giá cả hàng hóa và dịch vụ tiêu dùng được giải thích bằng một lý thuyết kinh tế được gọi là hiệu ứng đẩy chi phí. Về cơ bản, lý thuyết này nói rằng khi các công ty phải đối mặt với chi phí đầu vào tăng như hàng thô và nguyên liệu hoặc tiền lương, họ sẽ bảo toàn lợi nhuận của mình bằng cách chuyển chi phí sản xuất tăng này cho người tiêu dùng dưới dạng giá cao hơn.

Một ví dụ đơn giản là giá sữa tăng, chắc chắn sẽ làm tăng giá một ly cappuccino tại Starbucks địa phương của bạn vì mỗi tách cà phê giờ đắt hơn đối với Starbucks để làm.

5. Tỷ giá hối đoái

Lạm phát có thể trở nên tồi tệ hơn do sự gia tăng của chúng ta đối với các thị trường nước ngoài. Ở Mỹ, chúng tôi hoạt động trên cơ sở giá trị của đồng đô la. Trên cơ sở hàng ngày, người tiêu dùng có thể không quan tâm tỷ giá hối đoái giữa các đối tác ngoại thương của chúng ta là gì, nhưng trong nền kinh tế toàn cầu ngày càng tăng, tỷ giá hối đoái là một trong những yếu tố quan trọng nhất quyết định tỷ lệ lạm phát của chúng ta.

Khi tỷ giá hối đoái khiến đồng tiền của Hoa Kỳ trở nên ít giá trị hơn so với ngoại tệ, điều này làm cho hàng hóa và hàng hóa nước ngoài trở nên đắt đỏ hơn đối với người tiêu dùng Mỹ đồng thời làm cho hàng hóa, dịch vụ của Hoa Kỳ và xuất khẩu rẻ hơn cho người tiêu dùng ở nước ngoài.

Chênh lệch tỷ giá hối đoái giữa nền kinh tế của chúng tôi và các đối tác thương mại của chúng tôi có thể kích thích doanh số và lợi nhuận của các tập đoàn Mỹ bằng cách tăng lợi nhuận và khả năng cạnh tranh của họ ở thị trường nước ngoài. Nhưng nó cũng có tác dụng đồng thời làm cho hàng hóa nhập khẩu (chiếm phần lớn các sản phẩm tiêu dùng ở Mỹ), đắt hơn đối với người tiêu dùng ở Hoa Kỳ.

Những khía cạnh tốt của lạm phát

Trong một thực tế gây ngạc nhiên cho hầu hết mọi người, các nhà kinh tế thường cho rằng một số lạm phát là một điều tốt. Tỷ lệ lạm phát lành mạnh được coi là khoảng 2-3% mỗi năm. Mục tiêu là lạm phát (được đo bằng Chỉ số giá tiêu dùng hoặc CPI) để vượt qua sự tăng trưởng của nền kinh tế cơ bản (được đo bằng Tổng sản phẩm quốc nội hoặc GDP) một lượng nhỏ mỗi năm.

Một tỷ lệ lạm phát lành mạnh được coi là tích cực vì nó dẫn đến tăng tiền lương và lợi nhuận của công ty và giữ cho dòng vốn chảy trong một nền kinh tế có lẽ đang tăng trưởng. Chừng nào mọi thứ còn chuyển động tương đối, lạm phát sẽ không gây bất lợi.

Một cách khác để xem xét một lượng nhỏ lạm phát là nó khuyến khích tiêu dùng. Ví dụ: nếu bạn muốn mua một mặt hàng cụ thể và biết rằng giá của nó sẽ tăng 2-3% trong một năm, bạn sẽ được khuyến khích mua ngay bây giờ. Do đó, lạm phát có thể khuyến khích tiêu dùng, từ đó có thể kích thích nền kinh tế hơn nữa và tạo ra nhiều việc làm hơn.

10 chiến lược để chống lại tác động của lạm phát đối với quỹ hưu trí của bạn

Cân nhắc quan trọng nhất mà lạm phát đưa vào quy trình lập kế hoạch tài chính của bạn là: Bao thanh toán cho lạm phát, tôi thực sự cần bao nhiêu tiền để nghỉ hưu?

Mục tiêu tiết kiệm của bạn là gì? Nhiều người đã đặt mục tiêu tùy ý là 1 triệu đô la để nghỉ hưu. Nhưng 1 triệu đô la sẽ có giá trị bao nhiêu khi bạn nghỉ hưu?

Nếu bạn dự định nghỉ hưu vào năm 2050, tỷ lệ lạm phát xấp xỉ 3% mỗi năm sẽ dẫn đến 1 triệu đô la có sức mua là 325.000 đô la ngày nay. $ 325.000 sẽ mang bạn trong bao lâu? Nếu chi phí sinh hoạt hiện tại của bạn là khoảng 50.000 đô la một năm, bạn có thể thấy rằng 1 triệu đô la sẽ chỉ mang lại cho bạn khoảng 6 năm nghỉ hưu với giả định bạn không có nguồn thu nhập bổ sung.

Vì vậy, những gì có thể được thực hiện để chống lại tác động bất lợi của lạm phát đối với tiết kiệm và điều chỉnh danh mục đầu tư của bạn cho lạm phát? Trái với niềm tin hay ý kiến ​​của công chúng, chúng ta không bất lực trong việc chống lại lạm phát vai trò có thể xảy ra trong cuộc sống của chúng ta. Nhiều chiến lược có thể hoạt động như một hàng rào chống lạm phát, nhưng những kỹ thuật này phải được sử dụng một cách chiến lược và hiệu quả để tận dụng lợi ích của chúng. Mười trong số những cách tốt nhất để chống lạm phát như sau:

1. Chi tiền cho các khoản đầu tư dài hạn.
Chúng ta đều thích tiết kiệm. Nhưng khi nói đến đầu tư dài hạn, đôi khi tiêu tiền bây giờ có thể cho phép bạn hưởng lợi từ lạm phát. Ví dụ, giả sử bạn đang tìm cách thế chấp để mua nhà và các nhà kinh tế dự đoán lạm phát đáng kể trong 50 năm tới. Khi bạn xem xét bạn có thể hoàn trả khoản thế chấp xuống bằng số đô la bị thổi phồng có giá trị thấp hơn so với hiện tại, thì bạn đang sử dụng lạm phát để mang lại lợi ích cho mình. Các lĩnh vực khác mà bạn có thể tận dụng lạm phát bao gồm các dự án cải tạo nhà, chi tiêu vốn cho một doanh nghiệp hoặc các khoản đầu tư lớn khác.

2. Đầu tư vào hàng hóa.
Hàng hóa, giống như dầu, có một giá trị vốn có có khả năng phục hồi lạm phát. Không giống như tiền, hàng hóa sẽ luôn luôn có nhu cầu và có thể hoạt động như một hàng rào tuyệt vời chống lại lạm phát. Tuy nhiên, đối với hầu hết chúng ta, việc mua hàng hóa trên thị trường mở có lẽ là quá nhiều nhiệm vụ khó khăn. Trong trường hợp đó, bạn có thể xem xét đầu tư vào Quỹ giao dịch trao đổi dựa trên hàng hóa (ETF) thông qua Zacks Invest. Những điều này sẽ cung cấp tính thanh khoản của cổ phiếu với sức mạnh phòng ngừa lạm phát của đầu tư hàng hóa. Chỉ cần cẩn thận và coi chừng các vấn đề của ETFs.

3. Đầu tư vào vàng và kim loại quý.
Vàng, bạc và các kim loại quý khác, như hàng hóa, có một giá trị vốn có cho phép chúng vẫn miễn nhiễm với lạm phát. Trên thực tế, vàng từng là hình thức tiền tệ ưa thích trước khi chuyển sang tiền giấy diễn ra. Như đã nói, ngay cả kim loại quý cũng có thể là một phần của bong bóng đầu cơ.

4. Đầu tư vào bất động sản.
Bất động sản cũng trong lịch sử đã cung cấp một hàng rào lạm phát. Người xưa có câu: Đất đai là thứ họ không tạo ra nữa. Đầu tư vào bất động sản cung cấp một tài sản thực sự. Ngoài ra, bất động sản cho thuê, có thể được mua dễ dàng thông qua mái nhà, có thể cung cấp cho chủ nhà tùy chọn tăng giá thuê theo thời gian để theo kịp lạm phát. Thêm vào đó, có thêm sự thay thế của khả năng bán tài sản thực trên thị trường mở cho những gì thường mang lại lợi nhuận thường theo kịp hoặc vượt xa lạm phát. Tuy nhiên, cũng giống như với kim loại quý, tất cả chúng ta đều biết rằng bong bóng bất động sản có thể và tồn tại.

5. Xem xét MIPSO.
Chứng khoán bảo vệ lạm phát kho bạc (TIPS) được đảm bảo hoàn trả khoản đầu tư ban đầu của bạn cùng với bất kỳ lạm phát nào trong suốt thời gian tồn tại của TIPS. Nhưng TIPS không cung cấp cơ hội cho sự tăng giá vốn đáng kể và do đó chỉ nên chiếm một phần trong phân bổ danh mục đầu tư cá nhân của bạn.

6. Gắn bó với cổ phiếu.
Mặc dù đầu tư vào trái phiếu có thể cảm thấy an toàn hơn, nhưng trong lịch sử, trái phiếu đã thất bại trong việc vượt qua lạm phát và đôi khi đã bị nghiền nát trong thời kỳ siêu lạm phát. Trong dài hạn, nguồn lợi nhuận duy nhất của lạm phát là thị trường chứng khoán. Cổ phiếu trong lịch sử đã đánh bại trái phiếu vì khả năng các tập đoàn vượt qua sự tăng giá cùng với người tiêu dùng của họ, dẫn đến thu nhập và lợi nhuận cao hơn cho cả công ty và các nhà đầu tư của nó.

Mẹo chuyên nghiệp: Ally Invest đang cung cấp tới 3.500 đô la và giao dịch miễn phí trong 90 ngày khi bạn mở và nạp tiền vào tài khoản giao dịch.

7. Xem xét cổ phiếu trả cổ tức.
Nghiên cứu toàn diện của nhà kinh tế học kinh doanh Wharton Jeremy Siegel tiết lộ rằng các cổ phiếu vốn cổ phần lớn, trả cổ tức đã mang lại lợi nhuận 7% mỗi năm được điều chỉnh theo lạm phát trong mỗi giai đoạn hơn 20 năm kể từ năm 1800. Nếu bạn có khả năng chịu rủi ro đầu tư cho sự biến động và một khoảng thời gian dài hơn 20 năm cho đến khi nghỉ hưu, hãy xem xét chứng khoán trả cổ tức. Cổ phiếu cổ tức đưa ra một hàng rào chống lạm phát vì cổ tức thường tăng trên cơ sở hàng năm với tốc độ vượt trội so với lạm phát. Điều này gần như đảm bảo sự tăng giá cổ phiếu ở một tốc độ tương tự, trong khi mang lại lợi ích cao hơn của việc gộp khi cổ tức được tái đầu tư.

8. Tiết kiệm thêm.
Thực tế là bạn có thể sẽ cần nhiều tiền hơn để nghỉ hưu hơn bạn nghĩ bạn sẽ làm. Có hai cách để đạt điểm chuẩn mới của bạn: Tiết kiệm nhiều hơn hoặc đầu tư mạnh mẽ hơn. Tiết kiệm nhiều hơn có lẽ là điều dễ dàng và chủ động nhất bạn có thể làm để đảm bảo khả năng tài trợ cho một quỹ hưu trí thoải mái. Nếu bạn đang tiết kiệm 250 đô la một tháng, bạn có thể tiết kiệm 500 đô la một tháng nếu bạn ăn ít hơn một chút và đi chung xe để làm việc không? Điều gì sẽ xảy ra nếu bạn bắt đầu sử dụng ứng dụng Acorns, làm tròn tất cả các giao dịch mua của bạn, đầu tư chênh lệch? Rất có thể, bạn có thể và điều này sẽ giúp bảo vệ bạn khỏi lạm phát trong tương lai. Xem một số chiến lược lập kế hoạch này để biết tiết kiệm bao nhiêu cho nghỉ hưu dựa trên tuổi.

9. Đầu tư vào sưu tầm.
Ai có thể tin vào lợi tức đầu tư mà bạn có thể nhận được từ việc mua thẻ tân binh Mark McGwire trong năm đầu tiên chơi bóng chày Major League, hoặc G.I. Joe trong bao bì gốc của nó? Mua và bán đồ sưu tập thực sự có thể mang lại lợi nhuận lớn được điều chỉnh theo lạm phát, đồng thời cũng là một sở thích thú vị và thú vị.

10. Trở thành người bảo trợ của nghệ thuật.
Việc mua lại chiến lược của nhiếp ảnh, tranh vẽ, điêu khắc và nghệ thuật khác thường có thể mang lại lợi nhuận vượt qua lạm phát, mặc dù chắc chắn không phải lúc nào cũng vậy. Đề nghị của tôi sẽ là tìm ra thứ tốt nhất của cả hai thế giới, một tác phẩm mỹ thuật có giá trị mà bạn thực sự đánh giá cao và sẽ không vội vàng bán.

Từ cuối cùng

Dù muốn hay không, lạm phát là có thật. Bỏ qua những ảnh hưởng mà lạm phát có thể và sẽ có đối với khoản tiết kiệm dài hạn của bạn có lẽ là một trong những sai lầm lớn nhất mà nhiều nhà đầu tư mắc phải. Hiểu được nguyên nhân và tác động bất lợi của lạm phát là bước đầu tiên để đưa ra các quyết định dài hạn để giảm thiểu rủi ro. Nhưng bước tiếp theo là hành động. Hãy xem xét mười lời khuyên ở trên để giúp bạn vượt qua những tác động tàn phá mà lạm phát có thể có đối với quỹ hưu trí trong tương lai của bạn.

Những hành động bạn đang làm để đảm bảo rằng danh mục đầu tư của bạn trả lại lạm phát? Chia sẻ lời khuyên tốt nhất của bạn trong các ý kiến ​​dưới đây!